一段時(shí)間以來，余額寶平臺(tái)上的貨幣基金一直是不少投資者理財(cái)?shù)?“重要選項(xiàng)”。今年以來，包括余額寶在內(nèi)的“寶寶類”理財(cái)產(chǎn)品的收益率一路走低，曾經(jīng)備受投資者青睞的“寶寶類”產(chǎn)品，如今已是風(fēng)光不再。島城銀行業(yè)內(nèi)人士提醒，除了此類產(chǎn)品外，市民還有多種穩(wěn)健理財(cái)產(chǎn)品可選。

◆◆◆現(xiàn)象

“寶寶類”貨基收益率持續(xù)走低

“余額寶的收益率越來越低，自從‘破3’以來，都沒有熱情設(shè)置鬧鐘搶購了。 ”經(jīng)常使用余額寶理財(cái)?shù)氖忻裢跖空f。自今年2月份起，余額寶設(shè)置了每日申購總量，每天9時(shí)開始發(fā)售，當(dāng)天購?fù)隇橹埂?/p>

今年，余額寶平臺(tái)陸續(xù)接入博時(shí)基金、中歐基金等旗下貨幣基金產(chǎn)品，目前余額寶平臺(tái)上除了天弘余額寶貨幣基金外，另上線了12只貨幣基金。盡管選擇多了，但是收益率卻一路走低，“破3”成為常態(tài)。比如，10月31日，天弘余額寶貨幣的7日年化收益率為2.5920%；博時(shí)現(xiàn)金收益貨幣A的7日年化收益率為2.6560%；華安日日鑫貨幣A的7日年化收益率為2.8740%……當(dāng)天，余額寶平臺(tái)上的13只貨幣基金中，只有國投瑞銀添利寶A的7日年化收益率在3%以上。

◆◆◆分析

小額投資收益率與流動(dòng)性難兼得

余額寶的收益率不斷走低，讓一些市民動(dòng)了轉(zhuǎn)移資金的心思。不過，要將以前存在余額寶里的小額資金取出來理財(cái)，不少人卻犯了“選擇困難癥”。近日，記者走訪了島城多家銀行，工作人員對(duì)進(jìn)行小額投資給出了一些建議。有的銀行工作人員認(rèn)為年金保險(xiǎn)是客戶小額理財(cái)?shù)倪x擇之一，其優(yōu)勢是投資門檻低。以一家銀行工作人員推薦的的保險(xiǎn)產(chǎn)品為例，最低年交保費(fèi)3000元，大多數(shù)為10000元，該行一款熱銷的年金保險(xiǎn)產(chǎn)品為固定收益類年金保險(xiǎn)，收益率比目前余額寶平臺(tái)上的貨幣基金高出不少。另一家銀行某款財(cái)富增值類的保險(xiǎn)產(chǎn)品的門檻從5000元起，一次性繳清保費(fèi)，預(yù)期收益率甚為可觀。不過，年金類產(chǎn)品對(duì)于資金的占用時(shí)間較長，不像貨幣基金可以隨用隨取。

此外，在銀行工作人員看來，定投基金也是小額投資的一種選擇。以招行中山路支行工作人員推薦的某款熱門定投基金為例，客戶可在每月或者每周定投，設(shè)置每次定投金額和終止時(shí)間，最低300元。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，低位入場，堅(jiān)持定投，相比一次性投資，基金定投可以攤平成本、分散風(fēng)險(xiǎn)、強(qiáng)制儲(chǔ)蓄。

同時(shí)，各家銀行旗下也有多種貨幣基金產(chǎn)品可供客戶選擇。不過，銀行工作人員表示，收益率比較可觀的產(chǎn)品，要么投資門檻高，要么投資時(shí)間長。總之，收益率與流動(dòng)性甚少兼得，市民可根據(jù)自己的風(fēng)險(xiǎn)偏好和流動(dòng)性需求，選擇適合的投資渠道和產(chǎn)品。

◆◆◆建議

多類理財(cái)產(chǎn)品收益可期

“我們年輕人手頭的錢不多，如果買定期理財(cái)產(chǎn)品，有急用時(shí)較難取出，不能救急；如果買股票，風(fēng)險(xiǎn)太大，整天提心吊膽。原本圖省事就通過余額寶來理財(cái)，現(xiàn)在余額寶的收益率不斷走低，不知道還有什么比較穩(wěn)健的理財(cái)方式？”從事媒體行業(yè)的小張說，自己對(duì)于以后是否繼續(xù)購買“寶寶類”貨幣基金理財(cái)產(chǎn)品還在考慮。

“對(duì)于有小額流動(dòng)資金理財(cái)需求的投資者來說，‘寶寶類’理財(cái)產(chǎn)品仍可選擇。 ”島城銀行業(yè)內(nèi)人士建議，如果投資者對(duì)流動(dòng)性沒有太多要求，也可以考慮短期理財(cái)、大額存單、銀行結(jié)構(gòu)性存款等理財(cái)工具。值得注意的是，今年以來，銀行理財(cái)產(chǎn)品市場推出了不少創(chuàng)新型產(chǎn)品，包括智能存款、現(xiàn)金管理工具等，此外銀行“T+0理財(cái)”也比較火熱，這些活期產(chǎn)品在某些方面比貨幣基金更有優(yōu)勢，比如可以當(dāng)日起息，支持大額贖回實(shí)時(shí)到賬。

此外，如果資金累計(jì)到一定規(guī)模，可以考慮國債、結(jié)構(gòu)性存款、大額存單等相對(duì)穩(wěn)健的理財(cái)方式。“結(jié)構(gòu)性存款也叫收益增值產(chǎn)品，是運(yùn)用利率、匯率產(chǎn)品與傳統(tǒng)的存款業(yè)務(wù)相結(jié)合的一種創(chuàng)新存款。 ”交通銀行青島分行客戶經(jīng)理馬振帥認(rèn)為，該產(chǎn)品適合于對(duì)收益要求較高，對(duì)外匯匯率及利率走勢有一定認(rèn)識(shí)，并有能力承擔(dān)一定風(fēng)險(xiǎn)的投資者。相對(duì)于定期存款，結(jié)構(gòu)性存款具有較大的收益優(yōu)勢，但因?yàn)槭褂昧艘徊糠纸鹑谘苌饭ぞ?，所以是沒有辦法提前終止的，流動(dòng)性較差。

“關(guān)于投資，還是那句老話，不要將所有雞蛋放在同一個(gè)籃子里，針對(duì)不同風(fēng)險(xiǎn)偏好，要合理分配資產(chǎn)中投資無風(fēng)險(xiǎn)存款、中低風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)以及中高風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品的比例，還應(yīng)堅(jiān)持長期價(jià)值投資理念。 ”馬振帥提醒市民，對(duì)于短期高收益理財(cái)產(chǎn)品，大家也需提高警惕，切勿貪高被騙。青島晚報(bào)/掌上青島/青網(wǎng) 記者 邱修海 侯昭君